Inizio settimana sottotono sulla scia della chiusura USA venerdi, dello SHUTDOWN governativo, con mercati Cina, Corea chiusi per festività, VOLUMI ridotti.
INDIA PMI servizi rallentato oltre – HK PMI leggero calo – VIET gdp rialzo – JPN vittori LDP, calo aspettative rialzo tassi, sell off yen e bonds, record nikkej – ESP produz industr meglio – CH disocc rialzo leggero – UK vendita auto meglio. PMI costruz rialzo oltre – EU PMI costruz calo oltre, recessione. Sentix investitori recupero. Vendite dett calo oltre - USA CB trend occupazione. Inizio settimana sottotono generale, sulla scia della chiusura USA venerdi, dello SHUTDOWN governativo, con mercati Cina, Corea chiusi per festività, VOLUMI ridotti. Per la POLITICA vittoria centro destra Rep.CECA, meno europeista. Dopo un solo giorno di Governo FRANCIA, dimissioni Lecornu. In GIAPP vince LDP, Takaichi, probabile prima donna PM, e aumenta prospettiva di allentamento fiscale, riduce aspettative di rialzo tassi, e come effetto, balzo NIKKEI record max, sell-off YEN e BONDS. Il 9 ott avremo il VOTO FIDUCIA in EU, Von Der Leyen. In generale con i DATI economici “soft”, si mantiene elevata l’ASPETTATIVA di taglio TASSI USA, già con questo mese, il 29, e ulteriori entro fine anno, con pressione pure da TRUMP sulla FED. Con il livello dei DEBITI globali record, (340 trillions) in rialzo, in deterioramento, affiancato alle condizioni GEOPOLITICA, POLITICA, arrivo delle VALUTE DIGITALI delle Banche Centrali, abbiamo una spinta verso PREZIOSI, con ORO a segnare un nuovo record praticamente giornaliero, seguito a ruota dagli altri. seguono le CRYPTO VALUTE, con BITCOIN su nuovo record, TERRE RARE. Come effetto dallo SHUTDOWN, rinvio di vari DATI economici Usa, e innesco dei primi licenziamenti, ad indebolire ulteriormente il mercato del lavoro. Ampie INCERTEZZE sempre all’ordine del giorno, dai DAZI, SANZIONI, cambi repentini di azioni, dichiarazioni, da parte di TRUMP. per la FF situazione caotica Governo, con poche possibilità di soluzione, di governo tecnico, o di incarico alla sinistra (in minoranza), o elezioni anticipate (ancora?), o dimissioni Macron e voto anticipato Presidenziali. Tutte strade molto incerte, difficili. OGGI chiusura INDICI rialzo Asia, con Nikkei rec max +4.8pc, netto calo FF con -1.6pc. meglio tec, AI, difesa, minerari, energia, farma, deboli finanziari, lusso. YIELDS rialzo +2/+8 Francia. SPREAD rialzo. ENERGIA rialzo, COMMODITY, METALLI cedenti, PREZIOSI nuovo rec max ORO, seguito dagli altri, TERRE RARE, CRYPTO, con BITCOIN nuovo rec max sopra 125k. Sulle VALUTE un DOLL rialzo, calo EURO. Sostenuti CHF, GBP, ANGLO, YUAN, RUBLO, EST-EU, NOK, TURK, LATAM. Stabili ASIA, calo SING, calo ARG, ROM. Dai CHARTS confermati trendline, resistenza medio con overbought per EUstoxx, SMI, e trend positivo Nikkei, Cina. Area neutra per US indici. Rialzo BITCOIN prosegue negli obiettivi, in attività accelerata. Overbought marcati breve per ORO, ARG, CRYPTO.
DATI ECONOMICI:
PETROLIO +2.0 – GAS +4.5 – CACAO -5.0 – METALLI -1.0 – ORO, ARG +1.50 – EU PMI costruz sett 46.0 da 46.7. sentix ott -5.4 da -9.2. vendite dett ago 0.1 e 1.0anno da 2.1pc. Commissione EU obiettivo sensibilizzare contro rischi cryptovalute per gli investitori – CHF yield 10anni 0.2600 (prec 0.2440). depo vista +2.3 a 477bln. Disocc 3.0 da 2.9pc. SIG, Richemont, Clariant, Adecco, Swatch, -1.5/-2.5. Doc Morris, SwissRE, Sandoz, +2.0. Emissioni: CCL ZH 113mln 20anni – UK yield 4.75. PMI costruz 46.2 da 45.5. vendita auto 312k da 83k. Mondi, profit warn, -17pc. Aston martin taglia prev – GER yield 2.72. PMI costruz 46.2 da 46.0. Tesla vendite sett -9.4pc. Redcare Pharma +v, ++ utili, +10pc – FF yield 3.60. OAT 87. PMI costruz 42.9 da 46.7. Ardian acq Irish Utility Energia per doll 2.9bln. Lecornu dimissiona, caos governo totale. SocGen -6.5, BNP -4.7, AXA -3.8, Vinci -3.0. Group SEB taglia prev, -21pc. Renault verso taglio 3000 persone – ITL yield 3.58. BTP 86. PMI costruz 49.8 da 47.7. Stellantis invest usa per 10bln, +2.0 – ESP yield 3.27. produz industr 3.4 da 2.7anno – CECO vittoria centro destra con 35pc, attesa formazione governo - USA yield 2anni 3.58. 10anni 4.15. 30anni 4.75. CB Trend occupaz . AMD +27pc jv forniture chip, ai con OpenAI. Tesla +2.0. MicronTec +3.5. Critical Metals +75pc. Titoli CRYPTO rialzo - JPN yield 1.6950. vittoria LDP Takaichi, probabile nuovo PM, prima donna. Aspett allentamento fiscale, meno probabile rialzo tassi. Nikkei rec max +4.9pc. Nikon +5,0, da aumento quota Luxottica, -1.8 – INDIA PMI serv 60.9 da 63.2. Tata Capital inizio IPO per 1.7bln – HK PMI 50.4 da 50.7 – VIET gdp 3trim 8.23 da 8.19pc.
